《人人都能學會存到100張金融股》《Smart智富》真.投資研究室
簡評
研究金融股的時候,起初不懂金融股特性到底是什麼,只知道有某幾間銀行的股利特別的高。
也知道不少人就以100張金融股為目標,開始定時定額、買零股或者是一張一張買入的實行存股計畫。
看著別人賺了不少的股利,但是對方的投資方法真的適合自己嗎?
這是我在研究金融股投資時的疑問。
在看了這本書之後,才發現原來金融股裡面還有很多的學問,有些適合長期持有,有的則適合波段操作。
本書提到了金融股的5大類型,有以下5種。
第1種銀行股:長期持股
定義:以存放款賺利差,或是賺取財富管理等業務手續費為主。
代表公司:玉山金、華南金。
第2種保險股:穩定獲利
定義:用保戶的保費來賺取獲利,也就是把保費做轉投資。
代表公司:三商壽丶中售壽、國泰金丶富邦金。
第3種租賃股:放大報酬工具
定義:提供中小企業融資租賃資產。
代表公司:中租-KY、裕融。
第4種票券股:定時定額的首選
定義:以短天期的放款,賺取利息為主。
代表公司:國票金、華票。
第5種證期股:波段投資利器
定義:有三大業務,包含自營、經紀跟承銷。
代表公司:元大期,群益證。
這5種金融股,在業務以及盈利獲利方面是不同的,如何去判斷此時是買進的時機,就必須仰賴報表或者是一些指標性的參考。
本書把這5種金融股講得很詳細,從最基本的業務分類到如何去瞭解金融股本身的獲利方向,以及查詢報表的圖解,在書中都有一個明確的說明。
書中的不少説明,也解答了一些問題。
Q:為什麼看到銀行賺很多錢,但是每股只能配1.5元現金股利。
A:因為銀行在配息上是有限制的,依據銀行法第50條的規定。
銀行法第50條
資訊來源:銀行局
銀行於完納一切稅捐後分派盈餘時,應先提百分之三十為法定盈餘公積;法定盈餘公積未達資本總額前,其最高現金盈餘分配,不得超過資本總額之百分之十五。銀行法定盈餘公積已達其資本總額時,或財務業務健全並依公司法提法定盈餘公積者,得不受前項規定之限制。除法定盈餘公積外,銀行得於章程規定或經股東會決議,另提特別盈餘公積。
這條法條中隱藏了一個訊息,就是當銀行賺錢的時候,必須拿出30%來做盈餘公債,也就是只有70%可以拿來發股利,但在法定盈餘公積未達到資本額之前呢,只能用股本的15%作為現金盈餘分配的上限。
Q:想要買銀行股,但是要用什麼樣的方法來篩選?
A:本書告訴你,可以用三個條件來篩選。
條件一:挑選不會倒的公司,因為長期存股,最重要的是公司不能倒閉。
書中的建議,是投資個性比較保守的人,可以挑選官股,與金控上市的銀行股。
條件2 EPS至少一元以上且獲利穩定。
因為每家銀行有經營效率的差別,想要長期持股,就必須找尋獲利相對比較穩定的銀行,才能夠每年收到金雞蛋。
條件3 配息穩定
存股目的,是為了領取每年的現金股利,如果說銀行賺錢的時候發配息,然後在賠錢的時候,不發配利,對於存股的人來說就是一項不合格的標的。
Q:如何設定銀行股的買進跟賣出價呢?
A:可以用股價淨值比(PB,又稱為本淨比)使用。
股價淨值比(PB,又稱為本淨比)公式
=股價/每股淨值。
在書中,有把銀行股分為三種不同的梯隊,告訴讀者,要用PB多少倍數的價錢,來設定買進跟賣出價。
Q:想要查詢個股的報表、一些資訊跟重大消息,可以到哪裡去做查詢?
A:書中針對5大金融股的類型,告訴讀者可以到哪裡去做查詢報表的動作,並且用圖解的方式説明,該如何去做查詢。
使用的網站有銀行局,公開資訊觀測站,Alpha168,財報狗等。
想要投資金融股,又不是很懂這一塊,在實際操作之前,不妨看一下這本書,有助於瞭解金融股的類型、投資的方式,以及到哪裡可以查詢到自己需要的個股資訊,或是相關的報表。
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